投資信託の種類としくみ

投資信託は、内外の株式や債券などを投資対象として一定の比率で組み入れることで分散投資をするものです。最近話題になっていますFXのようにハイリスクでハイリターンとは違い、また株式投資のように自分で株柄を選ぶのとも違い、専門家に投資を委託するのです。ですから、信頼として委託することから信託といいますが、手堅い投資であるといえましょう。

といっても、株式投資を投資信託で行いますから元本保証ではありませんから、リスクがないわけではありません。常に投資は、資金が増やせるだけにリスクを負うことは忘れてはいけません。

投資信託には、上場投資信託・不動産投資信託（ＲＥＩＴ）・公社債投信・外国投資信託・新興国投信などさまざまなものがあり、中には投資元本を保証する元本確保型投資信託というのもあります。「リスク限定型投信」という投資信託もあります。これは、償還時までに投資元本の何％かを確保するというものです。

もし運用で安全を重視するのなら、公社債投信がいいと言われます。公社債とは、国債、政府保証債、地方債、金融債、事業債等のように安定した政府や企業の発行する債券ですから、安全性も高くて安定した運用をし銀行の預貯金に近い貯蓄型の商品といえます。

いっぽうこれからの成長に期待をするのならば、外国投資信託があります。外国投資信託とは、海外の投資専門会社が組成した投資信託を日本国内に持ち込んで販売している、と理解してください。運用形態などの自由度は国内の投資信託よりも高いですが、為替の変動はマイナスでもプラスでも影響を大きいですから、どこの国がこれから伸びるかを考慮して購入する必要があります。

どの投資信託を購入するかを判断するのに、目論見書を見るべきでしょうね。目論見書は、投資信託の購入前に必ず投資家に渡される、投資信託の説明書のことで、２０１０年７月から、１０ページ程度の分量でその投資信託の特徴や価格変動リスク、運用実績などを開示するようになっています。